Чтобы бизнес развивался, нужны средства.
Собственных средств чаще всего недостаточно для быстрого развития.
Нужно привлекать финансирование.
Вкратце разберем основные варианты финансирования и разделим их на две группы:
- Финансирование с размытием вашей доли в бизнесе.
- Заемное финансирование.
Первая группа вариантов финансирования обязательно связана с тем, что вы привлекаете в капитал вашего бизнеса инвестора или еще одного участника или акционера. Он предоставляет денежные средства компании, но взамен получает долю в бизнесе или часть акций, в результате
ваша доля в вашем бизнесе размывается, т.е. сокращается. Новый инвестор/участник/акционер может также по условиям соглашения получить право голоса при принятии решений. И вы
теряете статус лица, которое единолично принимает решения, т.е. и формально и реально делитесь вашей властью при принятии решений. Не всех устраивает такой вариант.
При рассматриваемом методе финансирования с размытием доли привлечение инвестора/участника/акционера может проходить по следующей схеме в зависимости от исходных условий:
1. Если у вас АО, то привлечение финансирования происходит за счет
дополнительной эмиссии акций. Такой способ финансирования применяется обычно для стартапов, технологичных проектов, а также для компаний, у которых головная компания зарегистрирована в иностранных юрисдикциях (инвесторы могут держать свои денежные средства за границей, соответственно вкладывать предпочитают их в РФ через компании, зарегистрированные в этой же или другой иностранной юрисдикции, а не напрямую).
2. Если у вас ООО, то второй участник вносит
вклад в уставный капитал или вклад в имущество ООО.
3.
Конвертируемый заем для АО и ООО. Инвестор на старте предоставляет заем на развитие и при определенных условиях инвестор имеет право воспользоваться опцией по конвертации выданного займа в акции или доли компании. Как вы понимаете, инвестор воспользуется такой опцией, если станет понятно, что вложение себя оправдало, в другом случае компании и вам как первоначальному собственнику придется отдавать этот полученный заем. В этом также отличие от доп эмиссии акций и от вклада в капитал/имущество компании, при которых у первоначального собственника нет обязанности вернуть инвестору вложенные им средства.
Ко второй группе финансирования, при которой не происходит размывания доли первоначального собственника, можно отнести следующие виды финансирования (заемное финансирование).
1.
Обычный заем от инвестора. Также как и конвертируемый заем, только без права конвертации займа в акции/доли. Инвестор зарабатывает на процентах и несет риск невозврата займа. Редко встречается на практике. Для инвестора такой тип привлекателен тем, что процентная ставка обычно выше, чем ставки по банковским депозитам. Для собственника бизнеса же, наоборот, предлагаемая ставка по займу, ниже, чем по банковским кредитам. Так что все в профите в итоге кроме банка;) (при условии, что заем будет возвращен).
2.
Получение кредита в банке. Наверно, самый распространенный способ. Банки заинтересованы в выдаче кредитов. Но чтобы получить кредит, необходимо пройти процедуру одобрения банком, которая может занимать от 1 до 4 месяцев в среднем.
3. Прочие виды заемного финансирования (лизинг, факторинг).
Потенциальному инвестору или кредитующему банку важно оценить платежеспособность компании, привлекающей денежные средства, а также основные метрики, которые используются для оценки инвест-проектов.
В основе такой оценки будет лежать финансовая модель вашего бизнеса, а метриками для оценки привлекательности инвест-проекта будут выступать NPV (чистый приведенный денежный поток), IRR (внутренняя норма доходности), срок окупаемости, срок выхода проекта на безубыточность и пр.
Составление финансовой модели – непростая задача. Эта работа требует учета специфики деятельности компании, знаний в области бухгалтерского учета, математики, инвестиционного анализа. Немаловажным фактором является способность защитить финансовую модель перед потенциальным инвестором или банком для получения средств, так как помимо расчетных показателей в финансовой модели присутствуют допущения или предпосылки, в основе которых лежит оценка собственника будущего развития проекта или компании.
Наша компания окажет вам полный цикл услуг по привлечению финансирования, начиная от выбора наиболее оптимального для вашего бизнеса способа финансирования и заканчивая разработкой финансовой модели или бюджета и их защитой перед потенциальным инвестором или кредитующим банком.
Воспользуйтесь формой ниже, чтобы заказать услугу по привлечению финансирования. 